Сравниваем топ-3 фонда корпоративных облигаций: SBRB, TBRU и BOND❗️ На днях пересматривал свой 💼портфель и задумался о диверсификации. Сейчас состав выглядит так (скрин⬆️ из сервиса учёта инвестиций): 🔹 Акции: 60% (около 5,1 млн ₽) 🔹 Фонд ликвидности: 40% (3,5 млн ₽) Логично добавить облигации. Но покупать отдельные бумаги не хочу. У нас на рынке есть фонды корпоративных облигаций❗️ Решил сравнить три популярных варианта: SBRB (Сбер), TBRU (Т-Банк) и BOND (УК «Доходъ»). Смотрим, что внутри, какая доходность и комиссии. А в конце выявим лидера😎 Друзья, в условиях блокировки телеграмма, подписывайтесь на мой канал в MAX. 📁 ЧТО В ФОНДАХ❓ Их составы серьезно отличаются: ✅SBRB 30 бумаг, топ‑10 занимают почти 60% фонда. Высокая концентрация (у нескольких бумаг доля больше 6%, у одной даже больше 13%). Основной акцент — на транспортный сектор (странный выбор🤔). Плохая диверсификация, но зато все бумаги высшего рейтинга. ✅TBRU 60 бумаг, четверть портфеля — ОФЗ. Акцент на финансовый сектор (выигрывает от снижения ставки ЦБ). Доля на эмитента — не более 6%. Хорошая диверсификация. ✅BOND Более 80 облигаций — диверсификация шире всех. Рейтинги от BB+ до A+ (не голубые фишки, но и не мусор). Доля на эмитента — не больше 4%. 📈 КАКОЙ ДОХОД ПРИНЕСЛИ ФОНДЫ❓ Есть как лидер, так и аутсайдер: ✅SBRB За год — 22% За три года — 43% ✅TBRU За год — 27% За три года — 51%👍 ✅BOND За год — 27% За три года — 47% 🏆 TBRU уверенно вырывается вперед. За три года он обошел SBRB на 8%, а BOND — на 4%. Разница значимая, особенно с учетом комиссии. 💸 КАКИЕ У ФОНДОВ КОМИССИИ❓ Доходность всегда неопределенна, а на комиссиях инвестор теряет гарантированно. 🔹 BOND — 0,40% (одна из самых низких на рынке) 🔹 SBRB — 0,76% (нормально) 🔹 TBRU — 1,599% (очень дорого) Стоит помнить, что комиссия уже включена в стоимость пая❗️ ⚖️ КАКОЙ ФОНД ЛУЧШЕ❓ Выделим плюсы, минусы и поставим оценки: SBRB — 3 балла ✅ Плюс: высокое кредитное качество бумаг ❌ Минусы: самая низкая доходность, слабая диверсификация (высокая концентрация в 1–2 эмитента) BOND — 4 балла ✅ Плюсы: лучшая диверсификация (80+ бумаг, лимит 4% на эмитента), минимальная комиссия (0,40%), достойная доходность ❌ Минусы: небольшое отставание от лидера по доходности за 3 года (4%), но за год доходность сравнялась. TBRU — 5 баллов ✅ Плюсы: наивысшая доходность на горизонте 3 лет, хорошая диверсификация, правильная ставка на финансовый сектор ❌ Минусы: очень высокая комиссия (1,6%). Но даже с ней фонд обгоняет конкурентов по доходности. ЗАКЛЮЧЕНИЕ Друзья, я лишь делюсь опытом, показываю реальные цифры, данные и факты, а выбор всегда остается за вами. Если бы я выбирал фонд облигаций для себя, то выбирал бы между BOND и TBRU. Скорее всего остановился бы на BOND - нравится диверсификация и доходность❗️ Но все три фонда — рабочие инструменты, показавшие хорошую прибыль за последние 3 года. Есть важный нюанс: всё это время я держал значительную часть капитала в фонде ликвидности, и он принес даже больше, чем облигационные фонды (скрин⬆️). Однако времена меняются, ставка ЦБ снижается📉, доходность фонда ликвидности падает. Сейчас я думаю, во что еще вкладывать деньги. Возможно, выберу фонд облигаций🤔 А вы какой фонд облигаций держите в портфеле или планируете добавить❓ Делитесь в комментариях 👇 ⚠️СЕРВИС где я веду учёта своего портфеля ЮТУБ🔹РУТУБ🔹ВК🔹ДЗЕН🔹ЧАТ🔹Канал в MAX