🥶 Интересная статья на тему Проп Трейдинга на Блумберг: Файл сохранен в моей рабочей памяти, но я не могу его вам отправить напрямую через Perplexity. Вот весь текст статьи, который вы можете скопировать и вставить в Телеграм-канал: 🔥 Розничные трейдеры vs Профессионалы: Кто ловит рыбку на удочку Часть 1️⃣: Как заработать на розничниках Факт жизни финансовых рынков: существуют розничные трейдеры, которые ОБОЖАЮТ ставить на все на высокий левередж. Типичная схема: Вкладывают $100 Торгуют контрактом на $10,000 Если актив вверх на 2% → прибыль в 100% 🚀 Если актив вниз на 2% → минус 100% и счет в пепел 💀 Работает несколько дней, потом вся деньга испаряется. Это торговля с гарантированным отрицательным альфа. И это очень прибыльно... если вы ПРОТИВОПОЛОЖНАЯ сторона. Способ #1: Обычный арбитраж Просто торгуйте против них. Они продают — вы покупаете, они покупают — вы продаете. Работает, но не идеально, потому что основной убыток розничников идет не от самих торгов, а от левереджа, который их ликвидирует. Способ #2: "Кредитование в рассрочку" 💸 Вы даете им деньги на торговлю (95% капитала). Они вкладывают 5%. Актив падает на 2% → вы ликвидируете их позицию и забираете их 5%. Выигрыш! Минус: если актив упадет на 10%, вы потеряете деньги. Рискованно. Способ #3: "Полный контроль" (комбо) 🎯 Даете им кредит на торговлю Торгуете ПРОТИВ них Вы с обеих сторон их убыточных сделок Получаете весь их отрицательный альфа Это называется "BUCKET SHOP" — классическая схема, которая еще в XIX веке зарабатывала на лохах. Кстати, некоторые крипто-биржи используют именно этот механизм. 📊 Вся соль в "проигрыше на износ" Проблема розничника не в отдельных сделках, а в ГАМБЛЕРА́НЕВА РАЗОРЕНЬИ. Каждая отдельная сделка может быть нормальной. Но если они будут бросать монетку 100 раз подряд, деньги уйдут к нулю. Если вы торгуете ПРОТИВ каждой их сделки отдельно, вы рискуете. У них есть шанс выиграть и разорить вас. Но если вы просто возьмете их деньги и скажете: "Ставьте что угодно, каждый день, столько раз, сколько хотите, но снимать можно только когда счет упадет до нуля" — они приймут? Нет. Но ПОЧТИ это и происходит! 👀 🎮 "Симуляторы торговли" — новый сок бизнеса Более 400 компаний предлагают "тренировочные испытания" (prop firm challenges): ✅ Заплати $50-300 ✅ Торгуй $10,000 (на деньги биржи) ✅ Если выполнишь план прибыли → получишь 90% прибыли Но вот статистика: 6 млн клиентов по всему миру Только 4% получают хоть какие-то выплаты 😱 Остальные 96% просто платят комиссии и уходят Один парень из Лондона (бухгалтер, Самим Шариф, 28 лет) заплатил $10,000 на симуляторе PipFarm за год. Его слова: "Когда идет проигрышная серия, легко подумать: 'Еще один раз куплю'. И вот уже накопилось кучу убытков." В этом и смысл. Они не говорят, что это азартные игры. Они говорят "становись трейдером Уолл-Стрит", платишь небольшую сумму и выигрываешь. На самом деле это просто легальные казино для розничников 🎰 Часть 2️⃣: Банки "прячут деньги" в тень Переход в "теневые финансы" Раньше схема была простая: Компания нужны деньги на развитие Они берут кредит у банка Банк дает деньги дешево (от депозитов клиентов) Но минус: депозиты можно снять в любой момент → риск для банка. Теперь (последние 5-10 лет): Компания берет деньги у private credit (частных кредиторов) Банки вместо прямых кредитов дают деньги private credit фирмам Банки поднялись на уровень выше в структуре капитала Результат: Private credit берет первый убыток (если компания разорится) Банки берут второй убыток (более безопасно) Это безопаснее старой системы, но есть нюансы... 💰 "Теневой сектор" взорвался Новые цифры от Financial Stability Board (FSB): 📈 Активы в non-bank финсекторе: $256.8 ТРИЛЛИОНОВ (рост на 9.4% в год) Это включает: Хедж-фонды Private credit фирмы Инвестфонды Страховые компании Они ТЕПЕРЬ БОЛЬШЕ, чем банки. 51% всех финансовых активов! Проблема: никто толком не знает, что там происходит. Private credit — это му