🍀 Всепогодный портфель Фондовый рынок — не самое спокойное место. Новости и скачки цен — не все инвесторы могут это выдержать 💵 Но это не значит, что нужно совсем отказаться от идеи инвестирования. Надо просто подобрать для себя более спокойную стратегию. Такой стратегией может быть, например, вечный, или всепогодный, портфель ☀️ Идея в том, что покупаются активы разных классов, каждый из которых ведет себя по-разному на разных стадиях экономического цикла и выступает либо защитой, либо драйвером роста. 🟢По классике это в равных долях (по 25%) короткие облигации, длинные, акции и золото. 🟢В итоге получается, что портфель в целом растет более спокойно и равномерно, нет сильных просадок и инвестор меньше нервничает 🟢Но есть и обратная сторона низкого риска — не очень высокая доходность. На практике пропорции могут быть немного другим, но доля акций все равно не будет большой. Кстати, неделю назад Мосбиржа запустила расчет собственного всепогодного индекса. 🟢Соотношение в нем: 30% акции, 25% — корпоративные облигации и ОФЗ, есть валютная диверсификация в виде 25% еврооблигаций, 10% — денежный рынок, 10% — золото. 🟢Всё это в виде соответствующих индексов. 🟢Ретроспективно новый индекс посчитан с 29.12.2023, и за это время его доходность +13,6%. 🟢За это же время ценовой индекс Мосбиржи показал результат +3,4%, а с учетом дивидендов +15,4%. 🟢Т.е. всепогодный индекс в 2024 г. однозначно не снижался так сильно, как индекс Мосбиржи и был менее волатилен. 🟢Но на длинном горизонте он будет проигрывать в доходности из-за большой доли защитных активов. 🟢По нашим прикидкам, за последние 5 лет результат был бы на уровне 7% годовых. Сейчас на нашем рынке со стратегией вечного портфеля есть один фонд — «Вечный портфель» от «Т-Инвестиций». Там как раз соотношение по классике. 🟢Торгуется с сентября 2020 г., результат за это время +55,6%, или 10,4% годовых. 🟢При этом максимальное снижение фонд показывал в феврале 2022 г. -22,6%, тогда как индекс Мосбиржи в этот момент откатился на -60,8%. 🟢Наверняка увидим в ближайшем будущем какие-то фонды на основе нового всепогодного индекса. 🟢Подобный портфель несложно собрать и самостоятельно. И если грамотно им управлять, то можно получить доходность на 2-3% повыше, чем в фонде (как минимум за счет комиссии). Итого: вечный портфель — неплохая стратегия долгосрочного инвестирования для тех, кто не готов к риску. ❗️Но не стоит ждать от него чуда в плане доходности, хотя это уж точно лучше, чем инвестировать на авось без стратегии.